Düzenleyiciler küresel bankacılık sistemini desteklemeye çalışırken UBS, Credit Suisse’i satın almayı kabul etti

UBS zor durumdaki rakibini satın almayı kabul etti Kredi Suisse Pazar günü, hükümetler küresel bankacılık sistemini tehdit eden bir bulaşmayı durdurmaya çalışırken İsviçreli düzenleyiciler anlaşmada önemli bir rol oynuyor.

Swiss National Bank’tan yapılan açıklamada, “Credit Suisse’in UBS tarafından devralınmasıyla, bu istisnai durumda finansal istikrarı güvence altına alacak ve İsviçre ekonomisini koruyacak bir çözüm bulundu.” İsviçre Finansal Piyasa Denetleme Kurumu, ülkenin en büyük iki bankasının birleşmesini sağlayacak.

İsviçre Ulusal Bankası, devralımı desteklemek için 100 milyar İsviçre Frangı’na (108 milyar $) kadar kredi sözü verdi. Ayrı bir hükümet bildirisinde, İsviçre hükümeti ayrıca, “UBS için herhangi bir riski azaltmak amacıyla” önceden belirlenmiş bir eşiğin üzerinde belirli varlıklardan 9 milyar İsviçre frangı kadar zarar üstlenme garantisi verdi. İlk açıklamada herhangi bir miktar verilmedi.

İsviçre maliye bakanı Karin Keller-Sutter Pazar günü düzenlediği basın toplantısında, “Bu ticari bir çözüm, kurtarma paketi değil” dedi.

UBS anlaşması, Credit Suisse hisselerinin koronavirüs pandemisinin başlangıcından bu yana en kötü haftalık düşüşünü kaydetmesinin ardından Pazartesi günü piyasalar ticarete yeniden açılmadan önce karıştırıldı. Kayıplar, düşüşü durdurmak ve bankaya olan güveni yeniden tesis etmek amacıyla geçen hafta İsviçre merkez bankasından verilen 50 milyar İsviçre Frangı’na (54 milyar $) varan yeni krediye rağmen geldi.

Credit Suisse zaten bir dizi kayıp ve skandalla mücadele ediyordu ve son iki hafta içinde, ABD’deki bankalar Silicon Valley Bank ve Signature Bank’ın iflas etmesiyle duygu yeniden sarsıldı.

ABD’li düzenleyicilerin iflas eden bankalardaki sigortasız mevduatları durdurması ve sorunlu finans kurumları için yeni bir fonlama tesisi oluşturması şoku durdurmayı başaramadı ve hem ABD’de hem de yurt dışında daha fazla bankayı kuşatma tehdidinde bulunuyor.

Credit Suisse Yönetim Kurulu Başkanı Axel Lehmann, düzenlediği basın toplantısında, çöken ABD bölgesel bankalarının getirdiği finansal istikrarsızlığın bankayı yanlış zamanda vurduğunu söyledi.

CNBC’den David Faber’e konuşan kaynaklar, düzenleyicilerin eşleştirmeye dahil olmasına rağmen, anlaşma UBS’ye satın alınan varlıkları uygun gördüğü şekilde çalıştırma özerkliği veriyor, bu da önemli işten çıkarmalar anlamına gelebilir.

Credit Suisse’in ölçeği ve küresel ekonomi üzerindeki potansiyel etkisi, İsviçreli düzenleyicileri ülkenin en büyük iki finans kuruluşunu bir araya getirmenin bir yolunu bulmaya zorlayan ABD bölgesel bankalarından çok daha büyük. Credit Suisse’in bilançosu, 2022 sonu itibariyle yaklaşık 530 milyar İsviçre frangı ile çöktüğünde Lehman Brothers’ın iki katı büyüklüğünde. durum daha da önemli.

İki rakibi bir araya getirmek mücadelesiz değildi, ancak sonunda sistemik bir krizi savuşturma baskısı galip geldi. Birden fazla basında çıkan haberlere göre, UBS ilk olarak Pazar günü Credit Suisse’i yaklaşık 1 milyar dolara satın almayı teklif etti. Credit Suisse’in çok düşük olduğunu ve hissedarlara ve çalışanlara zarar vereceğini öne sürerek teklife karşı çıktığı bildirildi. Konu hakkında bilgisi olan kişiler Bloomberg’e şunları söyledi:.

Pazar öğleden sonra UBS, bankayı “önemli ölçüde” 1 milyar İsviçre Frangı’ndan fazla satın almak için görüşmelerde bulunuyordu. CNBC’den Faber’e söyledi. Anlaşmanın fiyatının gün boyu süren müzakereler boyunca arttığını söyledi.

Credit Suisse, 2022’nin dördüncü çeyreğinde mevduatlarının yaklaşık %38’ini kaybetti ve geçen hafta başlarında yayınladığı ertelenmiş yıllık raporunda çıkışların henüz tersine dönmediğini ortaya koydu. 2022 için 7,3 milyar İsviçre frangı tam yıl net zarar bildirdi ve 2023’te “önemli” bir kayıp daha bekliyor.

Banka daha önce, mevcut CEO ve Credit Suisse kıdemli Ulrich Koerner’in Temmuz ayında devralmasıyla bu kronik sorunları ele almak amacıyla büyük bir stratejik revizyon duyurmuştu.

—CNBC’den Katrina Bishop bu rapora katkıda bulundu.